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百色市(西林县、田林县、那坡县、平果市、田阳区、德保县、凌云县、乐业县、田东县、隆林各族自治县、靖西市、右江区)
阿拉善盟(阿拉善左旗、阿拉善右旗、额济纳旗)
博尔塔拉蒙古自治州(阿拉山口市、博乐市、精河县、温泉县)
三沙市(南沙区、西沙区) 三门峡市(湖滨区、渑池县、义马市、陕州区、灵宝市、卢氏县)
太原市(娄烦县、迎泽区、杏花岭区、万柏林区、古交市、阳曲县、尖草坪区、清徐县、小店区、晋源区)
咸阳市(礼泉县、旬邑县、秦都区、渭城区、淳化县、杨陵区、彬州市、三原县、乾县、泾阳县、长武县、兴平市、永寿县、武功县)
绵阳市(游仙区、平武县、北川羌族自治县、安州区、梓潼县、涪城区、三台县、盐亭县、江油市)
林芝市(墨脱县、波密县、米林市、巴宜区、工布江达县、察隅县、朗县) 抚州市(金溪县、黎川县、广昌县、乐安县、南丰县、东乡区、宜黄县、崇仁县、临川区、南城县、资溪县)
达州市(宣汉县、万源市、通川区、达川区、大竹县、开江县、渠县)
乌鲁木齐市(水磨沟区、沙依巴克区、天山区、米东区、新市区、达坂城区、头屯河区、乌鲁木齐县)
西安市(高陵区、阎良区、灞桥区、莲湖区、新城区、未央区、长安区、蓝田县、碑林区、周至县、雁塔区、临潼区、鄠邑区)
凉山彝族自治州(金阳县、喜德县、昭觉县、冕宁县、雷波县、美姑县、会东县、越西县、布拖县、会理市、盐源县、甘洛县、宁南县、德昌县、木里藏族自治县、西昌市、普格县)
晋城市(泽州县、陵川县、沁水县、阳城县、城区、高平市)
鹤岗市(南山区、东山区、向阳区、绥滨县、兴安区、兴山区、萝北县、工农区)
大兴安岭地区(漠河市、呼玛县、塔河县)
马鞍山市(含山县、花山区、雨山区、博望区、当涂县、和县)
甘孜藏族自治州(理塘县、康定市、雅江县、色达县、德格县、道孚县、新龙县、九龙县、泸定县、甘孜县、丹巴县、炉霍县、稻城县、巴塘县、石渠县、乡城县、得荣县、白玉县)
宁夏回族自治区
遵义市(赤水市、习水县、余庆县、桐梓县、汇川区、正安县、仁怀市、凤冈县、播州区、湄潭县、绥阳县、道真仡佬族苗族自治县、务川仡佬族苗族自治县、红花岗区)
临夏回族自治州(和政县、东乡族自治县、永靖县、临夏县、临夏市、积石山保安族东乡族撒拉族自治县、康乐县、广河县)
楚雄彝族自治州(牟定县、双柏县、武定县、南华县、元谋县、楚雄市、禄丰市、永仁县、大姚县、姚安县)
黄石市(阳新县、西塞山区、大冶市、铁山区、下陆区、黄石港区)
恩施土家族苗族自治州(巴东县、鹤峰县、恩施市、咸丰县、建始县、利川市、来凤县、宣恩县)
安康市(岚皋县、宁陕县、镇坪县、旬阳市、白河县、汉滨区、紫阳县、石泉县、汉阴县、平利县)
张家口市(张北县、尚义县、万全区、崇礼区、蔚县、下花园区、宣化区、沽源县、桥东区、怀安县、康保县、桥西区、赤城县、阳原县、涿鹿县、怀来县)
淮安市(淮阴区、洪泽区、涟水县、淮安区、金湖县、盱眙县、清江浦区)
黔西南布依族苗族自治州(兴仁市、晴隆县、望谟县、普安县、安龙县、贞丰县、兴义市、册亨县)
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南京市(浦口区、溧水区、建邺区、雨花台区、江宁区、鼓楼区、六合区、秦淮区、玄武区、栖霞区、高淳区)
德阳市(罗江区、什邡市、广汉市、旌阳区、绵竹市、中江县)
泰州市(高港区、泰兴市、姜堰区、兴化市、海陵区、靖江市)
长春市(德惠市、二道区、朝阳区、公主岭市、宽城区、九台区、绿园区、南关区、农安县、双阳区、榆树市) 遂宁市(蓬溪县、船山区、安居区、射洪市、大英县)
武威市(凉州区、古浪县、民勤县、天祝藏族自治县)
雅安市(石棉县、天全县、宝兴县、名山区、芦山县、汉源县、雨城区、荥经县)
白银市(白银区、景泰县、平川区、靖远县、会宁县)塔城地区(托里县、沙湾市、塔城市、和布克赛尔蒙古自治县、乌苏市、额敏县、裕民县)
西藏自治区 哈尔滨市(方正县、呼兰区、道外区、尚志市、木兰县、阿城区、南岗区、平房区、道里区、松北区、依兰县、双城区、通河县、宾县、巴彦县、延寿县、五常市、香坊区)
临汾市(大宁县、汾西县、侯马市、襄汾县、浮山县、霍州市、古县、隰县、乡宁县、吉县、翼城县、永和县、蒲县、安泽县、尧都区、曲沃县、洪洞县)
赤峰市(翁牛特旗、红山区、松山区、林西县、克什克腾旗、喀喇沁旗、宁城县、巴林左旗、敖汉旗、巴林右旗、元宝山区、阿鲁科尔沁旗)
宣城市(宣州区、广德市、泾县、宁国市、郎溪县、旌德县、绩溪县)株洲市(茶陵县、荷塘区、醴陵市、石峰区、渌口区、攸县、炎陵县、芦淞区、天元区)
黔东南苗族侗族自治州(施秉县、台江县、锦屏县、凯里市、三穗县、雷山县、榕江县、从江县、黎平县、黄平县、岑巩县、镇远县、麻江县、天柱县、剑河县、丹寨县)
聊城市(茌平区、冠县、高唐县、莘县、东昌府区、阳谷县、东阿县、临清市)
白山市(浑江区、临江市、靖宇县、江源区、抚松县、长白朝鲜族自治县)
郑州市(新密市、二七区、惠济区、金水区、上街区、新郑市、荥阳市、中牟县、中原区、管城回族区、巩义市、登封市)
梧州市(万秀区、长洲区、藤县、岑溪市、蒙山县、苍梧县、龙圩区)
淮北市(烈山区、濉溪县、杜集区、相山区)
商丘市(睢县、柘城县、夏邑县、永城市、宁陵县、虞城县、梁园区、睢阳区、民权县)
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石嘴山市(惠农区、大武口区、平罗县)
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阿里地区(噶尔县、札达县、普兰县、改则县、措勤县、日土县、革吉县)
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五指山市(琼中黎族苗族自治县、琼海市、定安县、屯昌县、澄迈县、陵水黎族自治县、昌江黎族自治县、保亭黎族苗族自治县、临高县、万宁市、乐东黎族自治县、文昌市、白沙黎族自治县、东方市)
4月17日,融创中国控股有限公司(以下简称“融创”)发布公告称,针对总规模约95.5亿美元的境外债务重组已取得重大进展,持有债务本金约13亿美元的初始同意债权人已签订重组支持协议,持有债务本金超10亿美元的债权人正在进行签署程序,支持债权人合计持有债务本金占现有债务本金总额约26%。融创正向其他债务持有人寻求更广泛的支持。
上海易居房地产研究院副院长严跃进在接受《证券日报》记者采访时表示,融创此次重组方案的一大亮点在于“全额债权转股权”模式。这一做法不仅有望为债权人提供短期流动性和股票潜在升值带来的收益机会,也有助于从根本上化解融创的境外债务风险。
具体来看,融创向债权人分派两种新强制可转债(以下简称“新MCB”),一类将获分配转股价6.80港元/股的新MCB,可在重组生效日起转股;另一类将获分配转股价3.85港元/股的新MCB,可在重组后18个月至30个月内转股,该类总量不超过债权总额的25%。
同时,应部分债权人建议,债务重组方案推出“股权结构稳定计划”,向主要股东提供部分附带条件的受限股票,通过该计划,主要股东股权比例维持在一定水平,避免过分稀释,赋予长期责任,让其能够持续为公司核心经营事项及长远发展贡献力量。
回顾融创本轮债务重组进程,从最初的方案磋商到如今正式方案的推出,并已获得占债权本金额26%的债权人支持,整体取得了实质性进展。这不仅为后续重组的顺利推进奠定了坚实基础,也有望成为融创优化资本结构、改善财务状况、推动经营恢复的重要支撑。
“倘若本轮境外债重组顺利完成,本息全额债转股带来的最直接影响,是成功削债超70亿美元。叠加境内债重组的化债影响,预计将整体压降公司近700亿元人民币的债务。公司债务压力将降至极低水平。”接近融创人士向《证券日报》记者表示。
同策研究院联席院长宋红卫在接受《证券日报》记者采访时表示,大幅度的负债压降,有望帮助融创每年节省数十亿元的利息支出,进一步增强财务稳定性。同时,净资产增加、资产负债表修复,公司整体抗风险能力也将显著提升。
今年1月份,融创总规模154亿元的境内债宣布重组成功,仅用时50余天,融创成为了行业首家完成境内公司债整体重组的房企,预计可削降约70%的境内公司债务,且5年内不再有兑付压力。
在经营层面,融创在一二线城市的重点项目也持续释放积极信号。其中,某大型AMC机构与融创就重庆湾项目达成融资合作,拟注资24.76亿元保障项目后续开发建设;北京融创壹号院获中国中信金融资产管理股份有限公司支持,成功完成债务重组;天津梅江壹号院二期也获得大型央企信托5.5亿元项目新增融资。